一張生動的圖片勝過千言萬語，例子也是如此。為了理解消費平滑，請忘記你是誰、你在哪里、你擁有什么和你想要什么。請和我們一起踏上一段藥物之旅。

閉上你的眼睛——現(xiàn)在睜開。瞧！你是一位住在芝加哥的40歲的單身男人，是一個藥物經(jīng)銷商。你有兩個孩子，他們和你的前妻一起生活。你沒有資產(chǎn)，但是你并不貧窮。你的年收入是很棒的10萬美元，并且是免稅的。

你的生意有點特殊，但是每個人都必須找個營生去賺錢。你非常擅長你所做的工作。你認為自己是一名專業(yè)人員。你采取最新的準時制庫存①的做法。你通過抽樣檢查你的商品來進行質量控制。你穿西裝工作，這樣會使你感覺良好，同時也使你的高端客戶對你有信心。你為了加強和客戶之間的聯(lián)系，會閱讀金融類報刊雜志：《華爾街日報》、《福布斯》、《商業(yè)周刊》、《財富》、《巴隆氏》，等等。而你會在這些刊物上看到無窮無盡的關于退休規(guī)劃的廣告。

這些廣告起到了一定作用，你決定慎重考慮退休規(guī)劃。在經(jīng)過深思熟慮之后，你想到了一個簡單而又嚴肅的策略。你計劃在60歲生日時退休，同時通過注射致死劑量的海洛因來慶祝自己的生日。是的，這是很恐怖的。但是這是你的計劃，我們也不打算為此爭論。

你應該怎樣從現(xiàn)在起到你死亡之日平滑你的消費呢？很簡單。你不要儲蓄任何東西，僅僅每年花費10萬美元。年復一年，你的生活水平將會完全穩(wěn)定在每年10萬美元，直到你離世。

活到最老

現(xiàn)在假設你改變了主意，你突然意識到生活是多么的美好，想要生存盡可能長的時間，比如90歲。

你的消費平滑問題會變得有點難度，需要運用一些初中數(shù)學的知識。

回顧一下，你打算60歲退休，那么，你還有20年的工作時間，還要活50年。盡管在給定的生活習慣下，你活到90歲的機會是渺茫的，但是你必須考慮這種可能性。然后按照你之前的消費計劃，你將長期處于饑餓狀態(tài)。

那么你該做些什么呢？你未來20年的收入總共是200萬美元（10萬美元×20年），將這個數(shù)目除以你所剩下的50年，等于4萬美元。這是在沒有揮霍的情況下你每年能夠花費的數(shù)目。（我們假設通貨膨脹率為零，并且你將錢放在枕頭下，政府不清楚你的資產(chǎn)，從而免稅。）

你的年收入為10萬美元，這就意味著你必須在退休前每年存6萬美元。等你60歲的時候，你將會存夠120萬美元。這個數(shù)目能夠支付你退休30年每年4萬美元的消費賬單。

請注意：你的新想法——活到90歲——是有代價的，即未來20年你的生活水平下降了60%。

找到宗教信仰

現(xiàn)在假定你的生活又發(fā)生了變化，這次是你找到了宗教信仰。宗教信仰告訴你應該承擔起你 10 歲和 15 歲孩子的撫養(yǎng)責任了。你同意了。你為兩個孩子提供食物、衣服和住所。他們非常高興能夠分享你的收入。

如果還有兩個人需要養(yǎng)活，你應該花費多少呢？這是一個好問題。接下來，你不得不考慮的是：孩子們19歲之前都會和你一起生活。孩子們吃不了多少。（錯?。┧麄兊囊路粫苜F。（錯?。┧麄儾粫刑貏e的醫(yī)療需求。（你希望如此！）扶養(yǎng)兩個小孩的生活成本會比一個小孩更便宜，換句話說，孩子們能夠分享你的公寓、電視、暖氣，等等。（對?。┮虼耍阈枰押⒆觽兊南鄬M用與共同生活所節(jié)省的成本一樣考慮在內。

但是，你的目標是什么？是每年都消費完全相同的數(shù)目？還是現(xiàn)在和將來每個人都擁有相同的生活水平？

應該是后者。

消費平滑意味著無論當你們家是三個人的時候，還是兩個人的時候，或者只有你一個人的時候，每個人都能達到相同的生活水平。但是當有孩子要撫養(yǎng)的時候，總的消費支出會多一點。

當你要撫養(yǎng)兩個孩子的時候，你每年應該花費59 759美元。當你的大兒子離開家（19歲時），你每年的花費應該是47 299美元。一旦你的小兒子也離開家，你每年應該花費33 006美元。順便提一下，這個數(shù)目——33 006美元——是你家庭每個人的生活水平。這是你在剩余日子里每年的生活水平，也是當孩子們偶爾回家時他們的生活水平。

因此，照顧孩子會讓你破費。原本你每年的生活水平是4萬美元，現(xiàn)在是33 006美元。你的生活水平下降了17.5%。但是，孩子們更幸福，你也更幸福，總而言之金錢不是一切。

變成一名共和黨人